Pourquoi investir sur l’indice MSCI Europe ?

Les tendances du marché boursier sont en perpétuelle évolution. Elles ne sont pas constantes et pour investir en bourse, il est primordial d’être mieux situé sur la direction dans laquelle les valeurs marchandes évoluent. C’est en cela que les indices boursiers sont utiles, car ils permettent d’avoir une idée de ces tendances. Parmi ces indices, le MSCI Europe gagne davantage en notoriété dans les investissements boursiers. Qu’est-ce que l’indice MSCI Europe ? Pourquoi investir sur cet indice ? Les réponses dans cet article. 

Qu’est-ce que l’indice MSCI Europe ?

Créé par la société MSCI, l’indice msci europe est un indice boursier européen. Il s’agit d’un indicateur de la performance des marchés boursiers des pays développés de l’Europe. À la différence du msci world qui mesure la performance des grandes sociétés du monde, le msci europe ne couvre que les grandes capitalisations européennes. Actuellement, cet indice couvre environ 15 marchés boursiers en Europe.

C’est en fonction de la capitalisation boursière de ses composantes que l’indice msci europe est pondéré. Cette pondération s’effectue généralement avec un ajustement afin de prendre uniquement en compte les actions qui se négocient librement en bourse. Vous pouvez consulter Epargnant 3.0 (le site d’Edouard Petit, un spécialiste de la gestion indicielle) pour plus de détails sur les plus grosses capitalisations boursières de cet indice et sur l’impact du calcul des intérêts composés en bourse.

Par ailleurs, Édouard petit fait une comparaison du msci europe à d’autres indices toujours sur épargnant 3.0, son site web dédié aux investissements en bourse. Pour information, cet indice européen est rééquilibré chaque trimestre, c’est-à-dire que la société MSCI révise la liste de ses composantes ainsi que leur répartition. 

Quelles sont les bonnes raisons d’investir sur l’indice MSCI Europe ?

Il est intéressant d’investir sur l’indice MSCI Europe pour diverses raisons. Les principales concernent sa performance et sa composition.

Performance du MSCI Europe

Pour analyser la performance d’un indice boursier, il faut prendre en compte l’évolution du cours de la bourse et les dividendes. Ainsi, quand on considère les dividendes et que l’on remonte à 1969, la performance de l’indice msci europe a été de 9,8 % par an. Cette performance est restée pratiquement inchangée depuis lors. La plus grande valeur qu’elle ait prise est de 10 % et ce taux est plutôt appréciable en bourse. 

Composition du msci europe

Les trois premiers secteurs composant l’indice msci europe sont : les services financiers, les produits industriels et la santé. Ceux-ci représentent respectivement 16 %, 15 % et 14 % de la répartition sectorielle de cet indice. 

Par ailleurs, le msci europe est composé de plus de 400 titres et ses 5 premiers composants représentent plus de 12 % de son intégralité. Ces capitalisations sont Nestlé, ASML, Roche Holding, LVMH et Novartis. Sur épargnant 3.0, vous avez la possibilité de voir les autres composantes de cet indice.

Vu la composition de l’indice msci europe, on peut dire qu’il est un indice large. En effet, il permet de suivre plus de 400 entreprises dans 15 pays développés de l’Europe. Il peut être utilisé aussi bien par les professionnels que les particuliers.

Comment investir sur l’indice msci europe ?

La meilleure façon de faire un investissement sur l’indice msci europe consiste à investir dans les ETF. 

Qu’est-ce qu’un ETF ?

Aussi appelé tracker, un ETF (Exchange Traded Fund) est un fonds indiciel qui permet de suivre le plus fidèlement possible l’évolution d’un indice boursier. Que ce soit à la hausse comme à la baisse, l’ETF se charge de suivre rigoureusement l’indicateur boursier auquel il est lié. Dans le cas de l’indice msci europe, les ETF dans lesquels vous aurez à investir sont émis par la société MSCI. Cette société agréée s’occupe de la gestion des fonds d’investissement.

Quels sont les avantages d’investir dans les ETF du msci europe ?

Les ETF offrent plusieurs avantages. 

Frais de gestion bas

L’un des avantages majeurs des ETF est leur coût moins élevé. En effet, acheter et vendre un ETF en bourse entraîne des frais bancaires bas. Il existe aussi une marge commerciale entre le cours d’achat et de vente et cela est à l’actif de l’investisseur. Contrairement aux fonds de placement classiques, les trackers n’impliquent aucuns frais d’émission ou de reprise.

Par ailleurs, les frais de gestion annuels appliqués aux ETF sont généralement plus bas que ceux des fonds classiques. Ceci s’explique par le fait que le gérant d’un fonds classique doit atteindre une surperformance par rapport à l’indice de référence et cela nécessite des analyses. En revanche, la gestion des ETF ne nécessite pas de telles analyses, puisqu’un tracker doit seulement répliquer l’indice.

Facilité d’accès 

Vous pouvez facilement avoir accès aux trackers. En effet, ces fonds d’investissement sont cotés en continu comme des actions classiques. De plus, vous n’avez pas besoin d’avoir une parfaite maitrise des subtilités de la règlementation boursière européenne pour investir sur l’indice msci europe grâce à l’ETF.

Plus de transparence 

Un autre atout des ETF est leur transparence. Plusieurs prestataires d’ETF publient chaque jour sur leur site Internet la composition de leur portefeuille. En revanche, les fonds classiques ne le font que chaque trimestre parce qu’ils préfèrent garder secrète la composition de leur portefeuille.

Plus de sécurité 

Les ETF offrent une sécurité élevée. Ces fonds d’investissement sont soumis à la Loi sur les placements collectifs de capitaux (LPCC). De ce fait, ceux qui misent sur les ETF ne sont normalement pas exposés au risque de contrepartie sauf si les ETF sont répliqués de manière synthétique.

Diversification à bas prix

Les ETF permettent également une diversification adéquate de votre investissement même pour les petits capitaux. Un investisseur n’est pas obligé d’acheter séparément 20 titres par exemple. Au lieu de procéder ainsi, il peut plutôt acquérir des parts de l’ensemble des titres cotés sur l’indice msci europe au moyen d’un ETF et en une seule transaction. De même, les frais de transaction qui découlent de ces opérations sont très bas.

Quels sont les inconvénients des ETF ?

Les deux principaux risques qui résident dans l’investissement dans les trackers sont la fermeture de l’ETF et la perte de capital. En effet, un manque de capitaux pour la couverture des dépenses fonctionnelles d’un tracker peut entraîner sa fermeture. Cela va conduire à une vente à perte de l’ETF et par conséquent à une perte de capital.

En somme, l’indice msci europe est un indice boursier propre aux capitalisations européennes. Les ETF constituent la meilleure formule pour investir sur cet indice. Vous en tirerez de multiples avantages.